포트개시 약 56일째 현재, 약 1.7억의 예산으로 19개종목군으로 분산된 (1월 신규편입한 GS,케이피케미칼,에스엘포함)
그 중에서 포트편입된 약 15개 주력 종목군은 평균 약 25%대의 누적 수익율을 marking하고 있는...1호 포트는...,
포트개시 60일 시점서 예산과 종목 편입부문을 조정하여 예산 약 1.5억에 약 15개 내외 종목군을 기준으로
정예화하여 1사분기 3월말 이후까지 잉여자금을 기 투자종목에 추가투자하면서 종목간 비중도를 조절하는
이른바, 중장기 투자의 전단계 정지작업인 "분산투자속의 집중투자 단계의 포트컨셉"이 분명한 고정포트로
지속 운영할 계획으로 검토중에 있습니다.
1) 1호 포트 조정사유 (1st 스텝 섹터별 분산투자에서 이제 2nd 스텝 섹터별 집중투자로 전환 필요)
1호 포트의 2개 중심축이 석유화학군(약 26%대 수익율)과 IT 비메모리 반도체/복합장비주군(약 30%대 수익율)
선행학습을 통해 해당 성장산업의 특성에 기반한 실적 성장가치 중심의 투자패턴과 종목 편입이었고, 이는
해당 산업군 특성상 여전히 유효한 투자 패턴이라고 사료됩니다.
(Mr.Market이 지원한다면...1사분기말까지는 ..2개의 중심축에서 분기수익율 30% 초과달성을 목표로 하고 있습니다)
단, 2사분기 이후를 대비하여 현재 선행학습을 하는 여타 산업군의 좋은 종목들을 신규로 대거 편입하기에는
현재 1호 포트로서는 종목수가 너무 많아지고...또한 포트설계의 컨셉이 명확해지지 않을 수 있기에.....
향후에 신규 편입 산업과 종목은 새롭게 2호 포트의 컨셉과 운영전략을 설계하여( 약 1.5억의 15개 종목 이하)
2월 9일 심화반 모임시에 포트계획을 공지하려고 합니다.
2) 2호 포트의 설계 (1st 스텝 섹터별 분산투자 설계단계)
1사분기말까지 심화반에서 학습할 2월과 3월 주제(건설, 산업기계,플랜트, 금융)가 주로 전통 굴뚝산업이고
또한 1사분기까지는 주요한 산업군을 다루기에 2호 포트는 굴뚝산업군의 특성에 맞는 전통적 가치투자의 패턴에
보다 더 무게중심을 두고 포트 편입 산업군 설계와(탑-다운방식) 종목군 설계(바툼-업방식)를 할 계획입니다.
3) 1호 포트와 2호 포트의 운영전략
1호 포트의 운영전략은 2011년 1사분기까지 최대의 수익율을 거두기 위한 전략으로 이에 맞는 산업군과 종목의
전진배치를 통한 포트 운영을 할 계획에 있습니다. 이는 2사분기 이후를 대비하여 안정된 투자심리를 조기에
확보하여 향후 여유있는 상태로 2011년 하반기 가치투자 패턴을 진행하기 위함입니다.
=> 현재 19개 종목을 편입하고 있는 1호 포트에서 약 3~4개 종목은 편입을 제외하거나 종목교체를 염두에 두고
있습니다 ( 녹십자, 메가스터디, GS홈쇼핑, 삼성증권등...이중에서도 일부는 2호 포트로 종목이연을 염두에 둠 .)
신규 2호 포트의 운영전략은 시장의 조정이나 대외 변수에 흔들리지 않을 튼튼한 체질의 포트성격으로 향후를
대비하고자 하며, 따라서 성장산업내 분기별 영업이익과 EPS 상승율에 주목한 1호 성장가치주 포트의 성격과 달리
2호 포트는 내재가치대비 밸류에이션 갭에 포커스하여 보수적인 관점서 안정된 수익율을 지향하는 밸류에이션
가치주성격 포트설계와 이에 상응하는 종목편입을 고려할 계획입니다.
비타민홀릭 배
